前回、AIで上場来高値銘柄を選別した結果、条件をすべて通過したのはハードオフコーポレーション（2674）だけでした。ただし、エコノスの連結効果を確認するため、決算前の購入は見送っています。

今回は、2026年8月6日に発表された2027年3月期第1四半期決算を確認し、購入判断を更新します。

日経平均2,566円安でも上場来高値23銘柄｜AI選別で条件通過はハードオフのみ

日経平均が2,566円下落した2026年7月28日にも、23銘柄が上場来高値を更新。GPT-5.6 Solで時価総額・売上高・営業利益を確認し、ハードオフだけが条件を通過した理由と決算前の判断を解説します。

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📊 ハードオフの第1四半期は成長条件を通過

ハードオフの2027年3月期第1四半期は、売上高と各利益が過去最高となりました。

僕が成長株の一次選別で使っている基準は、売上高が前年同期比10％以上、営業利益が同20％以上の成長です。今回の売上高30.0％増、営業利益34.4％増は、どちらも基準を通過しています。

ただし、この基準は候補銘柄を絞るための足切り条件です。基準を通過すれば必ず購入できるわけではないため、増収増益の中身を確認します。

決算の詳細は、株探に掲載されているハードオフコーポレーション「2027年3月期 第1四半期決算短信」で確認できます。

🔍 好決算には2つの押し上げ要因がある

今回の決算では、エコノスの連結が売上高を押し上げ、有価証券売却益が純利益を押し上げました。

どちらも事前に分かっていた材料ですが、ハードオフ本業の成長と分けて考える必要があります。

売上高にはエコノスの連結効果が含まれる

ハードオフは、2025年10月にエコノスを連結子会社化しました。今回の売上高には、エコノスが運営する69店舗が含まれています。

前期に新規出店した直営店30店舗も増収に貢献したため、売上高30.0％増をそのまま既存事業の成長率とは評価できません。

一方、国内既存店売上高も前年同期比8.9％増えています。エコノスの連結と新規出店だけでなく、既存事業も成長した決算です。

税引前利益の約半分は有価証券売却益

ハードオフは、保有していたワットマン株式を公開買い付けに応募して売却しました。第1四半期には、11億6,049万円の投資有価証券売却益を特別利益として計上しています。

この売却益は、税引前四半期純利益22億2,140万円の約52％に相当します。純利益167.8％増と1株当たり四半期純利益104.71円には、一度限りの利益が含まれています。

純利益の伸びをそのまま本業の成長とは評価できないため、今回は営業利益と経常利益の推移を重視します。

売却の詳細は、株探に掲載されているハードオフコーポレーション「投資有価証券売却益（特別利益）の計上に関するお知らせ」で確認できます。

⚖️ 売上高は加速したが利益の伸びは鈍化

2026年1月から3月までと、同年4月から6月までの3カ月決算を比較すると、売上高と利益で成長率の動きが分かれました。

売上高の成長率は26.9％増から30.0％増へ加速しました。一方、営業利益は41.6％増から34.4％増、経常利益は35.5％増から26.7％増へ鈍化しています。

増収増益は続いていますが、利益成長の勢いは直前の3カ月決算より弱まりました。この鈍化が、決算後の高値更新につながらなかった一因だった可能性があると考えています。

ただし、営業利益34.4％増、経常利益26.7％増という水準は許容範囲です。営業利益率も前年同期の9.1％から9.4％へ改善しているため、業績の成長基調が崩れたとは判断していません。

🎯 決算後の下落を押し目として検討する

ハードオフの株価は、今回の決算が発表される前から上昇していました。

2026年5月12日の終値2,329円から上昇し、7月30日には上場来高値となる3,095円を記録しています。

市場が評価していた可能性がある材料は、次のとおりです。

• エコノスの連結による事業規模の拡大
• 新規出店による売上高の増加
• 投資有価証券売却益による最終利益の押し上げ
• リユース市場の成長に対する期待
• 上場来高値更新による株価モメンタム

僕がハードオフに注目した理由も、日経平均株価が大きく下落した7月28日に上場来高値を更新し、ほかの銘柄より強い値動きを見せていたからです。

決算発表翌日の8月7日は、一時2,709円まで下落しました。その後は買い戻され、終値は前日比10円高の2,822円でした。

第1四半期決算を受けても、7月30日の高値3,095円は更新できませんでした。一方、安値から切り返して前日比プラスで終えています。

8月7日の値動きだけでは、株価の上昇トレンドが崩れたとは判断していません。業績の成長も続いているため、決算後の下落を押し目として狙う考えです。

👀 今後確認する3つのポイント

既存店売上高は、エコノスと新規出店を含む全店売上高よりも、既存事業の変化を確認しやすい数字です。1カ月だけの増減で判断せず、数カ月の傾向を追います。

月次推移は、株探の「ハードオフコーポレーション 会社開示情報」で確認できます。

四半期業績は、前年同期比と直前の3カ月決算を比較します。特に経常利益を重視し、売上高と利益の成長が大きく鈍化していないかを確認します。

業績が伸びたまま株価が下落した場合は、押し目買いを検討します。業績と株価の両方が悪化した場合は、投資判断を見直します。

✅ まとめ

今回の決算を確認した結果、ハードオフに対する判断を「決算前の購入見送り」から「押し目買いの検討」へ変更しました。判断のポイントは次の3つです。

• 第1四半期は、売上高と営業利益が一次選別条件を通過した
• 売上高の成長は加速したが、営業利益と経常利益の伸びは鈍化した
• 利益成長の鈍化は許容範囲と判断し、決算後の押し目買いを検討する

今後は、決算後の調整から株価が持ち直すかを確認しながら、押し目買いのタイミングを見極めていきたいと思います。あわせて、上場来高値3,095円を更新し、再び上昇の勢いを強められるかにも注目です。

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📚 参考元

• 株探掲載：ハードオフコーポレーション「2027年3月期 第1四半期決算短信」
  「連結経営成績」「四半期連結損益計算書」「経営成績に関する説明」から、売上高、各利益、投資有価証券売却益、既存店売上高を確認しました。
• 株探掲載：ハードオフコーポレーション「2027年3月期 第1四半期決算説明資料」
  第1四半期の業績、国内既存店売上高、出店状況、エコノス連結後の事業構成を確認しました。
• 株探掲載：ハードオフコーポレーション「投資有価証券売却益（特別利益）の計上に関するお知らせ」
  「投資有価証券売却の内容について」から、ワットマン株式の売却と11億6,000万円の特別利益計上を確認しました。
• 株探「ハードオフコーポレーション（2674）会社開示情報」
  「月度店舗売上高および出店状況についてのお知らせ」から、全店売上高、既存店売上高、店舗数の月次推移を確認しました。
• 株探「ハードオフコーポレーション（2674）株価チャート」
  2026年5月から8月7日までの日足チャート、移動平均線、7月30日の上場来高値3,095円、8月7日の株価を確認しました。

※業績数値は2027年3月期第1四半期、株価は2026年8月7日時点の情報です。

⚠️ 免責事項

本記事は、僕個人の投資判断と調査結果を紹介するものであり、特定銘柄の購入や売却を推奨するものではありません。

株式投資には元本割れを含むリスクがあります。企業業績や株価は今後変化する可能性があるため、最終的な投資判断はご自身の責任で行ってください。

2026年7月の月次報告です。

7月の日経平均株価は、前月末比で－5,700円30銭（－8.14％）となり、月末終値は64,362円02銭でした。月末にかけてAI・半導体関連株を中心に売りが広がり、7月28日には前日比2,566円27銭安となる場面もありました。

僕のポートフォリオ全体は総資産¥9,788,985となり、給与等の入金を含む前月比では＋¥135,633（＋1.40％）で着地しました。

7月は、ほぼ日、VRAIN Solution、FIT EASYを売却し、確定損益は-¥15,250となりました。
一方、新たにディーエムソリューションズ、note、ERIホールディングスを買い付けています。

🗺️ 資産状況サマリー（2026年7月末時点）

総資産：9,788,985円（前月比＋1.40％）
現物株の含み益（SBI証券＋松井証券合算）：＋355,496円

7月は新たに3銘柄を買い付けたため、現金比率は31.8％から25.7％へ低下しました。

⚔️ 7月の売買記録

7月は、FIT EASY、ディーエムソリューションズ、note、ERIホールディングスの4銘柄を買い付けました。
FIT EASYは同月中に売却し、残る3銘柄は7月末時点で保有しています。

売却4件：確定損益-¥15,250

7月の確定損益合計：-¥15,250

ほぼ日は決算発表後のPTS急落で損切り

株式会社ほぼ日（3560）は、7月10日の取引終了後に決算を発表しました。
僕は決算内容を弱いと判断し、夜間取引（PTS）で株価がしたことも踏まえて、週明けの7月13日に始値成行で40株を売却しました。

2回の買付分を合計した確定損失は6,900円です。

VRAIN Solutionは決算発表前に売却

VRAIN Solution株式会社（135A）は、7月14日に決算発表を予定していました。
決算発表をまたいだ保有を避けるため、前営業日の7月13日に25株を売却しました。

取得金額は11万2,250円、売却金額は11万500円です。
確定損失は1,750円、損益率は－1.56％でした。

FIT EASYは直近安値を割って損切り

フィットイージー株式会社（212A）は、7月6日に30株を8万7,000円で買い付けました。
7月24日の寄り付きで、直近安値だった7月13日の水準を下回ったため、短期的なトレンドが崩れたと判断しました。

そのため、始値で30株を売却しています。
売却金額は8万400円、確定損失は6,600円、損益率は－7.59％でした。

売却後のチャートを見ると、株価は横ばいで踏ん張っている印象です。

買付4件：3銘柄を7月末まで保有

7月の買付内容は次のとおりです。

7月末まで保有した3銘柄の取得金額は、合計92万8,400円です。
7月末時点の含み益は合計4万6,400円となりました。

noteは25日移動平均線付近からの反発を狙って購入

note株式会社（5243）は、25日移動平均線付近からの反発を狙い、7月22日に200株を買い付けました。

取得単価は2,042円です。
買付日の終値は1,930円でしたが、7月末の現在値は2,129円となりました。

7月末時点の含み益は1万7,400円、損益率は＋4.26％です。

📊 7月末のポートフォリオ

7月末時点では、SBI証券の現物特定口座で10銘柄、松井証券でポートを保有しています。

SBI証券と松井証券を合算した現物株の評価額は281万7,000円です。
含み益は35万5,496円となりました。

含み益TOP5

現物株の含み益上位5銘柄は次のとおりです。

ポート株式会社（7047）が、7月末時点でも現物株の含み益トップとなりました。
7月に買い付けたERIホールディングスとnoteも、含み益上位5銘柄に入っています。

SBI証券 現物特定口座

2026年7月末のSBI証券現物特定口座では、10銘柄を保有しています。

評価額は232万9,000円、含み益は130,096円（＋5.92％）です。

10銘柄のうち、8銘柄が含み益、2銘柄が含み損となっています。
6月末の含み益は9万4,172円だったため、SBI証券の現物特定口座では含み益が3万5,924円増えました。

SBI証券 NISA・信用・投資信託

2026年7月末のNISA・信用取引・投資信託は次のとおりです。

資産構成表におけるNISAの評価額は336万3,958円で、6月末から3万6,717円減少しました。NISA現物と投資信託は、7月末時点でも含み益を維持しています。

松井証券

松井証券では、ポート株式会社（7047）を200株保有しています。

6月末の現在値は2,165円、含み益は17万400円でした。
7月末には現在値が2,440円まで上昇し、含み益は22万5,400円へ増えています。

✅ まとめ

2026年7月末の総資産は9,788,985円となり、前月比では＋135,633円（＋1.40％）でした。

7月の結果は次の3点です。

• 4件の売却による確定損益は-¥15,250だった
• 現物株の含み益は前月末から90,924円増え、355,496円となった
• 3銘柄を新たに保有し、現金比率は31.8％から25.7％へ低下した

8月も決算発表が続きます。保有銘柄の決算内容と発表後の株価反応を確認しながら、業績の伸びや事業内容の大きな変化（ビッグチェンジ）を伴う新高値銘柄を探していきます。

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当ブログで提供する情報は、僕個人の見解や投資記録であり、特定の金融商品の売買を推奨または勧誘するものではありません。株式投資やその他の投資には、元本を割り込むリスクがあります。投資に関する最終的な判断は、ご自身の責任で行ってください。当ブログの情報に基づいて生じたいかなる損害についても、運営者は責任を負いかねますので、あらかじめご了承ください。

2026年7月28日、日経平均株価は前日比2,566円安となりました。その一方で、23銘柄が上場来高値を更新しています。

株探の高値更新リストをAIで調査した結果、僕の条件をすべて通過したのはハードオフでした。今回は、5月に監視対象へ入れなかった理由と、高値更新をきっかけに再確認した結果をまとめます。

📉 日経平均2,566円安でも23銘柄が上場来高値を更新

2026年7月28日の日本株市場では、AI・半導体関連株を中心に売りが広がりました。主な市場データは次の通りです。

• 日経平均株価：6万2,364円92銭（前日比2,566円27銭安、3.95％下落）
• TOPIX：前日比2.5％下落
• 上場来高値を更新した銘柄：23銘柄

大和アセットマネジメントの市場レターによると、日経平均はAI・半導体関連株の下落による影響を強く受けました。一方、TOPIXの下落率は2.5％にとどまっています。

指数ごとに下落幅が異なり、個別株にも強弱が出ました。僕は相場全体が弱い日でも、新高値を更新した銘柄を確認しています。

下落相場で高値を更新する銘柄は、相対的な株価の強さを確認しやすいからです。

株探の「本日の【上場来高値更新】」には、ニップン、JT、ブリヂストン、KDDIなどの大型株が掲載されています。

ハードオフ、ヤギ、学究社などの中小型株も含まれていました。今回は、この23銘柄をAIで一次選別し、新高値ブレイク投資の業績条件に合う銘柄を絞り込みました。

🤖 上場来高値23銘柄をGPT-5.6 Solで一次選別

今回は、前回の記事で作成したプロンプトを使い、GensparkのGPT-5.6 Solで23銘柄を一次選別しました。

使用した条件は以下の3つです。

この3条件は、『1勝4敗でもしっかり儲ける 新高値ブレイク投資術』の著者である個人投資家・DUKE。さんの手法を参考にしています。

DUKE。さんは、売上高10％以上、経常利益20％以上の成長を基準の一つとしています。僕は最新3カ月決算の営業利益を使って一次選別しています。

僕が実践している新高値ブレイク投資の流れは、新高値ブレイク投資を初心者向けに整理した記事で紹介しています。

この3条件は、詳しく調べる銘柄を減らすための一次選別条件です。通過した銘柄について、成長の中身や株価位置を確認します。

今回使用したプロンプトと、GensparkのGPT-5.6 Solで上場来高値銘柄を調べる手順は、以下の記事で紹介しています。

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🎯 時価総額500億円以下は3銘柄

23銘柄のうち、2026年7月30日の終値を基準に時価総額500億円以下だったのは、ハードオフ、ヤギ、学究社の3銘柄です。

業績には、株探の「3カ月決算」に掲載された2026年1月から3月までの実績を使用しました。

ヤギは、売上高と営業利益の両方が基準未達でした。学究社は営業利益が70.0％増えていますが、売上高は0.6％増にとどまっています。

3つの一次選別条件をすべて通過したのは、ハードオフコーポレーション（2674）だけでした。

株探で3カ月決算を確認する方法は、以下の記事で解説しています。

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🤔 ハードオフを5月に監視銘柄へ入れなかった理由

ハードオフは、家電、パソコン、楽器、衣料品、玩具などを扱うリユース企業です。

直近3カ月決算では、売上高が110億7,800万円で前年同期比26.9％増、営業利益が9億6,700万円で同41.6％増でした。数値だけを見ると、3条件をすべて通過しています。

しかし、僕は5月12日の決算分析後にハードオフを監視銘柄へ入れませんでした。理由は、売上成長の中身です。

• 通期売上高：392億7,600万円（前期比17.1％増）
• 国内既存店売上高：前期比4.3％増
• 新規出店：30店舗
• 2025年10月に連結子会社化したエコノスが増収に寄与

30期連続増収で過去最高売上高を更新した一方、17.1％増にはエコノスの連結効果が含まれています。AIも、M&Aによる増収と既存店の成長を分けて分析していました。

国内既存店売上高4.3％増だけでは、既存事業の高い成長が続くとは判断できませんでした。そのため、5月時点では監視銘柄への追加を見送りました。

🏪 6月月次は全店売上高と既存店売上高に差がある

ハードオフが7月10日に発表した月次売上高は、次の内容でした。

ハードオフが公表した月次売上高によると、6月の全店売上高は前年同月比127.3％でした。

一方、既存店売上高は5月の112.7％から104.9％へ低下しています。

全店売上高は高い伸びを維持する一方、既存店売上高は104.9％まで鈍化しました。

全店売上高には、エコノスの連結や新規出店の効果が含まれます。6月末の店舗数は直営560店、FC535店の合計1,095店で、4月末から13店増えました。

全店売上高の伸びだけでなく、既存店の成長と店舗拡大が利益につながっているかが確認点になります。この点は、8月6日の第1四半期決算で確認します。

♻️ 上場来高値の更新でハードオフを再確認

5月の分析後、ハードオフの株価は高値を切り上げました。

7月28日は日経平均が3.95％下落するなか、ハードオフは1.71％上昇しました。翌29日には終値3,085円まで上昇し、上場来高値を更新しています。

7月30日には一時3,095円まで上昇し、上場来高値をさらに更新しました。終値は3,030円で、前日比1.78％下落しています。

5月12日の終値2,329円から7月30日の高値3,095円まで、株価は約32.9％上昇しました。

チャートを見ると、5月に株価水準が切り上がり、6月の調整後も上昇基調が続いています。7月後半には高値更新が続き、日経平均が急落した7月28日も逆行高となりました。

5月時点のファンダメンタルズ評価が変わっていなくても、高値更新を続ける株価の強さは、銘柄を再確認する材料になります。

今回、株探の上場来高値銘柄をGPT-5.6 Solで選別したことで、一度見送ったハードオフを再確認できました。

上場来高値銘柄の選別を続ければ、監視リストに入れていない銘柄でも、株価の変化に気づく機会を増やせます。

新高値を更新した理由の確認方法は、以下の記事でも解説しています。

新高値ブレイク投資で失敗する原因とは？「何で上がったか」を見極める判断基準

「新高値ブレイクで買ったのに反落した」という失敗の原因は、ブレイクを引き起こしたカタリスト（きっかけ）の質を見ていないことにあります。決算起点・分割や優待などの需給要因・テーマ株の3分類で信頼度を整理し、AIが重視する出来高についての筆者の見解も共有します。

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⏸️ 決算前の現在は買わない

記事執筆時点で、僕はハードオフ株を保有しておらず、買い注文も出していません。

ハードオフは5月12日の終値からすでに約32.9％上昇し、8月6日には2027年3月期第1四半期決算の発表を控えています。

ハードオフの適時開示情報を確認しましたが、7月後半の株価上昇を直接説明する新たな開示は見当たりませんでした。上昇理由を推測するより、第1四半期決算で実際の業績を確認します。

現在の株価位置では、決算前に新規購入するタイミングではないと判断しました。

第1四半期決算で確認するのは、次の3点です。

• エコノス連結後の売上高と利益の進捗
• 国内既存店売上高の成長
• 店舗拡大が利益に結びついているか

決算内容を確認したうえで、改めて購入候補になるかを検討します。

✅ まとめ

今回のスクリーニングで確認できた点は、次の3つです。

• 日経平均が急落しても、上場来高値を更新する銘柄はある
• 23銘柄のうち、時価総額と業績の条件をすべて通過したのはハードオフだけだった
• 一度見送った銘柄でも、高値更新をきっかけに再確認できる

購入判断では、高値更新に加えて、業績の成長とその中身を確認することが重要です。株価がすでに大きく上昇している場合は、現在の株価位置も確認します。

ハードオフについては、8月6日の第1四半期決算を確認してから、改めて判断します。

📚 参考元

• 株探「本日の【上場来高値更新】ニップン、RYODENなど23銘柄」
  2026年7月28日に上場来高値を更新した23銘柄と、当日の日経平均の値動きを確認。閲覧日：2026年7月30日。
• 大和アセットマネジメント「7月28日の日本株の急落について」
  日経平均の下落率、TOPIXの下落率、AI・半導体関連株の値動きを確認。閲覧日：2026年7月30日。
• 株探「ハードオフコーポレーションの株価情報」
  ハードオフの株価、時価総額、発行済株式数を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• 株探「ハードオフコーポレーションの決算情報」
  2026年1月から3月までの売上高、営業利益、前年同期比を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• 株探「ハードオフコーポレーションの時系列株価」
  2026年5月12日と7月28日から30日までの株価を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• 株探「ヤギの株価情報」・決算情報
  ヤギの時価総額と2026年1月から3月までの業績を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• 株探「学究社の株価情報」・決算情報
  学究社の時価総額と2026年1月から3月までの業績を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• ハードオフコーポレーション「月次売上高・出店状況」
  2027年3月期の4月から6月までの全店売上高、既存店売上高、店舗数を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• ハードオフコーポレーション「決算短信・決算説明資料」
  2026年3月期の通期業績、国内既存店売上高、新規出店数、エコノスの連結子会社化を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• ダイヤモンド・ザイ「400万円を2億円にした40代会社員の投資法」
  DUKE。さんの新高値ブレイク投資と、売上高・経常利益の成長条件を確認。閲覧日：2026年7月30日。
• TradingView「ハードオフコーポレーション（2674）株価チャート」
  2026年2月から7月30日までの日足チャートを確認しました。閲覧日：2026年7月30日。

※株価、時価総額、業績数値は、特記がない限り2026年7月30日時点の情報です。

⚠️ 免責事項

本記事は、僕個人の投資判断とAIを使った調査結果を紹介するものであり、特定銘柄の購入や売却を推奨するものではありません。

株式投資には元本割れを含むリスクがあります。また、AIの回答には誤りが含まれる可能性があります。

投資に関する最終的な判断は、ご自身の責任で行ってください。

僕は普段、SBI証券のスクリーニング機能で年初来高値銘柄を探しています。
一方、上場以来の最高値を更新した「上場来高値銘柄」は、株探の「本日の【上場来高値更新】」で確認できることに気づきました。僕は、年初来高値よりも強いブレイクのサインとして注目しています。

この一覧は便利ですが、掲載銘柄の時価総額や最新3カ月決算を一つずつ調べるには時間がかかります。
そこで、Gensparkを使って一次選別したところ、詳しく分析する候補を数銘柄まで絞れました。

この記事では、実際に使用したプロンプトと2日分の選別結果を紹介します。

📈 上場来高値銘柄を株探で確認する理由

上場来高値とは、企業が上場してから現在までにつけた最も高い株価です。
株探では、当日に上場来高値を更新した銘柄が「本日の【上場来高値更新】」として掲載されています。

例えば、2026年7月22日の株探「本日の【上場来高値更新】」には、綜研化学やKPPグループホールディングスなど21銘柄が掲載されていました。
株探では、過去の売買による抵抗帯がない「株価青天井」銘柄として紹介されています。

僕はこのリストから、次の条件で成長株候補を絞ります。

• 時価総額500億円以下
• 最新3カ月決算の売上高が前年同期比10％以上増加
• 最新3カ月決算の営業利益が前年同期比20％以上増加、または黒字転換
• 企業の成長や市場評価を変える「ビッグチェンジ」がある

最初の3項目は、候補を減らすための一次選別条件です。
条件を通過した後、企業の事業内容や決算資料を調べ、成長や市場評価を変える「ビッグチェンジ」があるか確認します。

僕は、年初来高値はSBI証券、上場来高値は株探という使い分けをしています。
SBI証券では時価総額や投資金額などを組み合わせ、株探では当日の上場来高値更新リストを確認します。

新高値銘柄を探してから業績やチャートを確認するまでの流れは、僕が実践している新高値ブレイク投資の銘柄選定方法で紹介しています。

🤖 Gensparkで上場来高値銘柄を一次選別する

株探の上場来高値更新リストには、時価総額500億円を超える銘柄も含まれています。
手作業では各銘柄の時価総額を調べ、500億円以下なら最新3カ月決算を確認する必要があるため、約20銘柄でも時間がかかります。

そこで今回は、GensparkのAIチャットでGPT-5.6 Solを選択し、Web検索をONにして株探の記事と各銘柄ページを調査しました。
パーソナライゼーションは、ONとOFFのどちらでも構いません。

使用した環境は、次のとおりです。

一次選別に使う3つの条件

Gensparkには、次の3条件をすべて満たす銘柄を抽出してもらいます。

• 時価総額500億円以下
• 最新3カ月決算の売上高が前年同期比10％以上増加
• 最新3カ月決算の営業利益が前年同期比20％以上増加、または黒字転換

通期予想や累計決算ではなく、最新3カ月の実績を使います。
直近の四半期で、売上高と営業利益がどれくらい伸びているかを確認するためです。

株探で3カ月決算を表示する方法や、前年同期比の確認箇所は、株探の3カ月決算の見方で詳しく解説しています。

Gensparkを使った一次選別の手順

基本的な作業は、株探の記事URLを入れたプロンプトをGensparkのAIチャットへ入力することです。
回答が出たら、掲載銘柄に漏れがないか、入力件数と出力件数を照合します。

具体的な手順は、次のとおりです。

1. 株探の上場来高値更新記事を開き、URLをコピーする
2. GensparkのAIチャットでGPT-5.6 Solを選び、Web検索をONにする
3. 記事URLを入れたプロンプトを送信する
4. 入力件数と出力件数を照合する
5. 3条件を通過した銘柄を確認する

上場来高値銘柄を一次選別するプロンプト

今回の検証で使用した内容をもとに、判定ルールが分かりやすくなるようプロンプトを整理しました。
調査するときは、対象記事のURLを当日の上場来高値更新記事へ差し替えます。

次の株探記事「本日の【上場来高値更新】」に掲載された全銘柄を調査してください。

対象記事：
{株探の上場来高値更新記事URL}

目的は、僕が実践している「新高値ブレイク×成長株投資」の候補銘柄を一次選別することです。

以下の3条件をすべて満たす銘柄を抽出してください。

1. 時価総額500億円以下
2. 最新3カ月決算の売上高が前年同期比10％以上増加
3. 最新3カ月決算の営業利益が前年同期比20％以上増加、または前年同期の赤字から黒字へ転換

【調査手順】

1. 対象記事から、掲載されている全銘柄の証券コードと銘柄名を抽出する
2. 株探の基本情報ページで、各銘柄の時価総額を確認する
3. 時価総額500億円以下の銘柄について、株探の決算ページを確認する
4. 最新3カ月の実績から、売上高と営業利益の前年同期比を確認する
5. 3条件をすべて満たした銘柄を「通過」とする
6. 条件を満たさない銘柄は「除外」とする
7. 数値を確認できない銘柄は「確認不能」とし、推測で判定しない

通期予想や累計期間ではなく、最新3カ月の実績を使用してください。

金融業などで売上高に相当する項目名が異なる場合は、営業収益などの該当項目を明記してください。

営業利益の比較ができない場合は、別の利益項目で代用せず「確認不能」としてください。

営業利益が前年同期の赤字から黒字へ転換した場合は、成長率を無理に計算せず、営業利益前年同期比の欄に「黒字転換」と記載してください。

この場合、営業利益の条件は通過扱いとします。
時価総額と売上高の条件も満たしていれば、最終判定を「通過」としてください。

【出力形式】

最初に、記事から抽出した全銘柄の証券コードと銘柄名を一覧で表示してください。

その後、次の列を使って全銘柄を表にしてください。

コード｜銘柄名｜時価総額｜基準日｜売上高前年同期比｜営業利益前年同期比｜判定｜除外理由｜参照URL

時価総額が500億円を超えているため業績を調べなかった場合は、売上高と営業利益の欄を「対象外」としてください。

すべての数値に単位を付け、参照した株探のURLを記載してください。

最後に、次の件数を表示してください。

- 入力された銘柄数
- 出力した銘柄数
- 時価総額500億円以下の銘柄数
- 3条件を通過した銘柄数
- 除外した銘柄数
- 確認不能の銘柄数

入力銘柄数と出力銘柄数が一致しているか、最後に照合してください。

全銘柄を表へ出力させるのは、記事から抽出した銘柄に漏れがないか確認するためです。
取得できなかった数値については、推測で埋めず「確認不能」として分けます。

🧪 2日分の上場来高値リストで試した結果

2026年7月21日と22日に掲載された2日分のリストを、7月22日にGensparkで調査しました。
それぞれ約20銘柄が掲載されていましたが、3条件を通過したのは1日あたり1～2銘柄でした。

7月21日掲載分では、ハードオフコーポレーション（2674）と今村証券（7175）が通過しました。
7月22日掲載分では、南陽（7417）が通過しています。

実際に使用したGensparkの共有チャット

2日分の詳しい出力結果は、以下の共有チャットで確認できます。
各銘柄の判定結果や、調査に使用した株探のURLも掲載されています。

• 2026年7月21日掲載分を調査したGensparkの共有チャット
• 2026年7月22日掲載分を調査したGensparkの共有チャット

今回確認できたのは、20銘柄前後のリストを処理した場合です。
50銘柄や100銘柄を一度に処理できるかは試していないため、掲載銘柄が大幅に増えた日は20銘柄程度に分割して調査する予定です。

🔍 通過銘柄は決算資料とチャートで深掘りする

一次選別を通過した銘柄は、株探で時価総額と最新3カ月決算を自分で再確認します。
3条件を満たしていることを確認できたら、決算資料やチャートを使って詳しく調べます。

決算資料をAIで要約する

企業の決算短信や決算説明資料を取得し、決算要約プロンプトへ入力します。
僕の場合は、事業内容や業績だけでなく、成長シナリオやリスクも整理しています。

主な確認項目は、次のとおりです。

• 事業内容
• 企業の強み
• 営業利益率
• 業績進捗
• 成長シナリオ
• リスク
• 株価に影響するテーマや材料

詳しいプロンプトと使い方は、以下の記事で紹介しています。

【無料AI決算分析】ChatGPT・Gemini・Claude・Copilotを比較！ 任天堂で試したら「性格の違い」が見えてきた

ChatGPT、Gemini、Claude、Copilotの無料プランで任天堂の決算を分析。同じプロンプトを使って「テーマ判定」と「業績進捗の読み解き」を比較検証しました。各AIの得意・不得意が明らかに。

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必要に応じて成長株としてA-D採点する

僕は必要に応じて、決算内容を整理した後に成長株ファンダメンタルズをA-Dで採点しています。
自分とは別の視点を取り入れるために行っている分析方法です。

採点では、売上高や利益の成長だけでなく、収益性、キャッシュフロー、バリュエーションなども確認します。
不足している情報があれば、採点結果をもとにAIへ追加質問します。

詳しい評価項目とプロンプトは、以下の記事で公開しています。

【新高値ブレイク投資】成長株のファンダメンタルズをAIでA-D採点するプロンプト ―― ほぼ日（3560）で実例検証

新高値ブレイク×成長株投資のために自作した、ファンダメンタルズをA-D採点するAIプロンプトを全文公開します。決算資料を読み込ませて7項目（売上成長・EPS・利益率・収益の質・CF・バリュエーション・成長ドライバー）で評価する仕組みで、ほぼ日（3560）2026年8月期中間決算の採点結果も実例として共有します。

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最後はチャートと投資シナリオを確認する

決算内容が良くても、株価の上昇理由や現在のチャートによって判断は変わります。
最後は、ビッグチェンジや高値更新の理由を調べ、現在の株価で買うか押し目を待つか考えます。

主な確認項目は、次のとおりです。

• ビッグチェンジが起きているか
• 上場来高値を更新した理由は何か
• 市場や事業に成長余地があるか
• 直近の上昇トレンドが崩れていないか
• 現在の株価で買うか、押し目（上昇局面での一時的な下落）を待つか

新高値ブレイクでは、株価がどこまで上昇すれば過熱なのかを単純に判断するのは難しいと感じています。
そのため、業績や高値更新の理由を調べたうえで、チャートの形や売買タイミングを確認します。

✅ まとめ

今回は、株探の上場来高値更新リストから、新高値ブレイク投資の候補を効率よく絞る方法を紹介しました。

ポイントは、次の3つです。

• 株探の上場来高値更新リストをGensparkへ入力する
• 時価総額と最新3カ月決算で、候補を数銘柄に絞る
• 通過銘柄の数値を確認し、決算内容やチャートを詳しく調べる

AIに最終的な投資判断を任せるのではなく、自分で詳しく調べる銘柄を減らすために使う方法です。
上場来高値を成長株探しに活用してみたい方は、まず株探の1日分のリストを使って試してみてください。

📌 次におすすめの記事

一次選別を通過した後は、上場来高値を更新した理由や、買う前の確認項目を調べます。
まず、次の2記事では、新高値ブレイク投資で確認したいポイントを詳しく解説しています。

新高値ブレイク投資で失敗する原因とは？「何で上がったか」を見極める判断基準

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一次選別を通過しても、100株では購入金額が大きすぎる銘柄があります。値がさ株への入り方や分割売却を考えたい方は、次の記事も参考にしてください。

キオクシアのような値がさ株にどう向き合う？ 単元未満株で考える買い方と売り方

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当ブログで提供する情報は、僕個人の見解や投資記録であり、特定の金融商品の売買を推奨または勧誘するものではありません。株式投資には元本を割り込むリスクがあり、AIの回答に事実と異なる情報が含まれる可能性もあります。投資に関する最終的な決定は、ご自身の判断と責任で行ってください。当ブログの情報をもとに行った投資判断によって生じた損失等について、当ブログでは責任を負いかねます。

キオクシアホールディングス（285A）の株価が、2026年6月22日の上場来高値11万2,700円から、7月17日には5万2,110円まで下落しました。約1カ月で半値以下です。

直近決算では大幅な増収増益だったキオクシアが、なぜここまで売られたのでしょうか。この記事では、株価急落の背景を3つに分けて整理します。

📉 キオクシア株は約1カ月で半値になった

キオクシア株は、2026年6月22日に上場来高値の11万2,700円を付けました。しかし、その後は下落が続き、7月17日には前日比1万円安となる5万2,110円で取引を終えています。

今回の急落は、キオクシアの業績が突然悪化した結果ではありません。背景として指摘されているのは、主に次の3点です。

1. SK hynixの設備投資によるNAND供給増加への警戒
2. 急騰後の利益確定売りと信用買いの解消
3. 米国特許訴訟における陪審評決

順番に確認していきます。

🏭 SK hynixの投資でNANDの供給増加が警戒された

今回の下落を理解するには、韓国のSK hynix（SKハイニックス）という企業を知る必要があります。

SK hynixはキオクシアの競合企業

SK hynixは、韓国の大手メモリー半導体メーカーです。DRAM、HBM、NAND、SSDなどを製造しており、NAND市場ではキオクシアの競合にあたります。

NANDは、スマートフォンやパソコン、データセンター向けSSDなどに使われる記憶用半導体です。電源を切ってもデータが残るため、写真や動画、アプリなどの保存に使われています。

約80兆ウォンの投資計画が警戒された

SK hynixは、韓国の清州に新しいNAND製造施設「M17」を建設すると発表しました。M17への投資額は約80兆ウォンで、2027年に着工し、2029年上期の稼働を予定しています。

SK hynixは、AIサービスの普及によってNAND需要が増加し、供給不足が続いていることを投資の理由に挙げています。需要が増えているなら、NANDを主力事業とするキオクシアにも追い風のように見えます。

しかし、市場が警戒したのは、現在の需要ではなく将来の供給増加です。

NANDは需要を上回るペースで供給量が増えると、販売価格が下がる可能性があります。NAND価格の下落は、キオクシアの将来の売上高や利益を圧迫する要因になるため、SK hynixの大型投資が警戒されたと考えられます。

ただし、M17はまだ建設前であり、現時点でNANDが供給過剰になったわけではありません。将来の生産能力増加によってNAND市況が変わる可能性を、市場が先回りして意識したと考えられます。

🔄 利益確定と信用買いの解消が下落を広げた

キオクシア株は、今回の急落前まで大きく上昇していました。短期間で株価が上昇した銘柄は、投資環境を変える材料が出ると、含み益を確定するための売りが集中しやすくなります。

楽天証券の投資情報メディア「トウシル」では、年初から株価が大きく上昇していた反動に加え、信用取引も下落に影響したとの見方が示されています。

信用取引は、証券会社から資金を借りて株を購入する取引です。株価が大きく下落すると、追証を避けるための売却や損失拡大を防ぐための売却が増え、それが新たな下落につながる場合があります。

SK hynixの投資計画を受けてNAND需給への懸念が広がり、そこへ急騰後の利益確定や信用買いの解消が重なったことで、下落幅が広がったとみられます。

🏛️ 米国特許訴訟も不確実性を加えた

キオクシアは2026年7月17日、米国のViasatから提起された特許侵害訴訟について適時開示を出しました。米国の連邦地裁陪審では、損害賠償額を約2億2,900万ドルとする評決が出ています。

現時点では陪審評決の段階であり、約371億円の支払いが確定したわけではありません。キオクシアはViasatの主張と陪審の判断を容認できないとし、評決後の申し立てや控訴などの法的手続きを進める方針です。

2026年7月17日の開示時点では、連結業績への影響を精査中としています。

キオクシア株は訴訟の開示前から下落していたため、特許訴訟だけが半値下落の原因ではありません。NANDの将来に対する警戒が強まる中で、陪審評決も不確実性を加える材料になったと考えられます。

📊 好業績でも株価は将来への懸念で下がる

キオクシアの2026年1〜3月期の3カ月決算では、前年同期比で売上高が約2.9倍、営業利益が約16倍となっていました。

それでも株価が下落したのは、株式市場が現在の業績だけを評価しているわけではないからです。株価には、将来どれだけ利益を出せるかという投資家の期待も反映されます。

今回のキオクシアでは、次のような変化がありました。

直近決算の数値が悪化したわけではありません。一方で、株価は将来の業績に対する期待にも左右されます。

今回のキオクシアでは、将来も同じ成長が続くという期待に不確実性が生じました。そこへ利益確定や信用買いの解消も重なったことで、株価の下落が大きくなったと考えられます。

キオクシアは僕の新高値ブレイク投資の基準では対象外としていたため、今回の急落を受けた売買はしていません。ほかの保有株や現金比率も変更していませんが、半導体関連株への売りが広がらないかは確認したいと考えています。

✅ まとめ

キオクシア株が約1カ月で半値まで下落した背景は、次の3点です。

• SK hynixの設備投資を受け、将来のNAND供給増加が警戒された
• 急騰後の利益確定や信用買いの解消が、下落を広げたとの見方がある
• 米国特許訴訟の陪審評決が、不確実性を加える材料になった

キオクシアの直近業績が好調でも、将来のNAND需給に対する見方が変われば、株価は先に動きます。

今回の急落は、現在の決算だけでなく、今後の事業環境まで確認する必要性を示した事例として見ておきたいと思います。

📌 次におすすめの記事

キオクシアの成長性や、値動きの大きい成長株との向き合い方については、以下の記事でも解説しています。

キオクシア株をAI分析｜超大型テーマ株に成長株評価Aが並んだ理由

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📚 参考元

• SK hynix「Fact Sheet」
  「Products & Services」で、SK hynixがDRAM、NAND、SSDなどを手がけるメモリー半導体メーカーであることを確認できます。
• SK hynix「SK hynix Announces Investment Plan for the Chungcheong Region」
  「KRW 100 Trillion Investment to Build M17 and P&T7」で、M17への約80兆ウォンの投資計画と2029年上期の稼働予定を確認できます。
• キオクシアホールディングス「当社子会社に対する訴訟の陪審評決に関するお知らせ」
  約2億2,900万ドルの損害賠償額を示した陪審評決、会社の対応方針、連結業績への影響を精査中であることを確認できます。
• 楽天証券トウシル「なぜキオクシアは半値になったのか？暴落の背景と復活シナリオ」
  「1カ月で半値以下になったワケ」で、NAND需給への懸念、急騰後の利益確定、信用取引による売りに関するアナリストの見解を確認できます。

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投資に関する最終的な意思決定は、ご自身の責任で行ってください。当ブログの情報をもとに行った投資判断によって生じた損失等について、当ブログでは責任を負いかねます。

僕はSBI証券のスクリーニングで成長株の候補を絞り込んだ後、株探の3カ月決算で直近の売上高と営業利益を確認しています。基準は、前年同四半期比で売上高10％以上、営業利益20％以上の成長です。

この記事では、2026年7月13日時点で保有しているファブリカホールディングス（4193）を例に、3カ月決算と累計決算の違い、前年同期比の確認方法を解説します。

🔢 株探の3カ月決算で確認する数字

僕が株探の3カ月決算で確認しているのは、主に次の3項目です。

売上高と営業利益は、どちらか一方ではなく、両方が条件を満たしているかを確認します。

一方、経常利益は足切り条件にはしていません。ただし、営業利益と経常利益がどちらも前年同四半期比で増加しているかは確認します。

売上高と営業利益の条件は、投資候補を絞り込むための足切りとして使っています。

僕の投資手法全体については、以下の記事で紹介しています。

【テクノファンダ入門】新高値ブレイク×分散戦略｜投資初心者向けの中期トレード術

DUKE。さんの新高値ブレイク手法をベースに、初心者でも実践しやすい“テクノファンダ×分散”戦略を紹介します。

gamerinvestlog.com

🔍 株探で3カ月決算を表示する方法

株探で3カ月決算を確認する流れは、次のとおりです。

1. 株探で企業名または証券コードを検索する
2. 個別銘柄ページを開く
3. 個別銘柄ページから「決算」タブを選ぶ
4. 「3ヵ月決算【実績】」の項目まで移動する

個別銘柄ページで「決算」タブを選び、ページを下へスクロールして「3ヵ月決算【実績】」を確認します。

⚖️ 3カ月決算と累計決算の違い

株探の決算ページを見るときは、3カ月決算と累計決算を混同しないように注意します。

3月期決算企業の4Qでは、期初からの累計業績が1年分の通期業績になります。そのため、対象期間は次のように異なります。

• 3カ月決算：1月から3月まで
• 通期決算：前年4月から当年3月まで

累計業績だけでは、直近3カ月の成長鈍化や回復を見落とす場合があります。そのため僕は、足元の業績変化を確認するときに3カ月決算を使っています。

4Qでも表示されるのは3カ月実績

今回使用する画像では、画面上部の「4Q」が選択されています。

ただし、「26.01－03」は2026年3月期の通期累計ではなく、第4四半期にあたる2026年1月から3月までの3カ月実績です。

「4Q」という表示だけで1年分の数字と判断せず、表の左上にある「3ヵ月決算【実績】」を確認します。

📅 株探の「前年同期比」で同じ四半期を比較する

株探の3カ月決算では、最新四半期と前年の同じ四半期を比較した増減率が「前年同期比」と表示されています。

今回は、ファブリカホールディングス（4193）の3カ月決算を例に、売上高と営業利益の前年同期比を確認します。

なお、ファブリカホールディングスは2026年7月13日時点における僕の保有銘柄です。決算画面の見方を説明するために取り上げており、特定銘柄の売買を推奨するものではありません。

画像では、比較する場所を次の色で囲んでいます。

• 青枠：前年同期
• ピンク枠：最新四半期
• 黄色枠：前年同期比
• 赤枠：確認する売上高と営業利益

今回比較するのは、次の2期間です。

どちらも1月から3月までの3カ月実績なので、黄色枠の「前年同期比」から売上高と営業利益の成長率を確認できます。

📈 売上高10％以上を確認する

最初に確認するのは売上高です。

ファブリカホールディングスの売上高は、次のように推移しています。

株探では、表の最下段にある「前年同期比」を見れば、成長率を自分で計算する必要はありません。

ファブリカホールディングスの売上高は前年同期比21.1％増で、僕が設定している10％以上という条件を上回っています。そのため、売上高の項目は通過と判断します。

売上高も足切り条件にする理由

営業利益が増えていても、売上高が伸びていなければ、コスト削減などによる増益の可能性があります。

コスト削減による増益が悪いわけではありません。ただ、僕が探しているのは、事業の拡大と利益成長が重なっている中小型成長株です。

そのため、営業利益だけではなく、売上高の成長も足切り条件にしています。

💰 営業利益20％以上を確認する

次に、企業の本業による利益を示す営業利益を確認します。

ファブリカホールディングスの営業利益は前年同期比38.5％増で、僕が設定している20％以上という条件を上回っています。そのため、営業利益の項目も通過と判断します。

🏢 営業利益を経常利益より先に確認する理由

僕が足切り条件として使っているのは、経常利益ではなく営業利益です。

営業利益と経常利益の違いを簡単に整理すると、次のようになります。

営業利益は、本業でどれだけ利益を生み出したかを確認しやすい指標です。本業の成長を優先して見るため、僕は営業利益を足切り条件にしています。

一方、経常利益には、本業以外で発生する営業外損益も含まれます。

代表的な営業外損益は、以下のとおりです。

• 受取利息や受取配当金
• 支払利息
• 為替差益や為替差損

営業利益が伸びていないのに経常利益だけが大きく伸びている場合は、本業の成長ではなく、営業外収益の増加が影響している可能性があります。

そのため僕は、まず営業利益が前年同四半期比20％以上伸びているかを確認しています。

🧾 経常利益も補助的に確認する

営業利益を中心に見ていますが、経常利益を無視しているわけではありません。

僕にとって望ましいのは、次の状態です。

• 営業利益が前年同四半期比20％以上伸びている
• 経常利益も前年同四半期比で増加している
• 経常利益も20％以上伸びていれば、より望ましい

営業利益が伸びている一方で経常利益が減っている場合は、支払利息や為替差損などの営業外損益が影響している可能性があります。

反対に、営業利益が伸びていないのに経常利益だけが伸びている場合は、本業以外の要因で利益が押し上げられていないかを確認します。

ただし、経常利益20％以上は必須の足切り条件ではありません。営業利益の成長を確認した後に、経常利益も増加しているか、成長率に大きな差がないかを見るための補助指標として扱っています。

🎯 ファブリカホールディングスは業績条件を通過

ファブリカホールディングスの確認結果をまとめると、次のようになります。

売上高は前年同期比21.1％増、営業利益は38.5％増となっており、どちらも僕の足切り条件を上回っています。そのため、四半期業績に関する足切り条件は通過です。

経常利益も前年同期比32.7％増となっており、営業利益と同じ方向に伸びています。経常利益は必須条件ではありませんが、今回は補助的な確認項目も満たしています。

ただし、この判定は買い判断ではなく、詳しく調査する銘柄を選ぶためのものです。

🚧 株探の3カ月決算を見るときの注意点

株探では前年同期比が自動で表示されるため、確認自体は難しくありません。

一方、確認する利益項目や成長率の意味を取り違えると、意図したスクリーニングにならない可能性があります。

営業利益と経常利益を取り違えない

足切り条件に使うのは経常利益ではなく営業利益です。株探の列を取り違えないように確認します。

高い成長率だけで判断しない

前年同期の利益が一時的に低かった場合は、低い基準値との比較によって成長率が大きく見えることがあります。

成長率が条件を上回ったら、次の点も調べます。

• なぜ売上高と営業利益が伸びたのか
• 一時的な特需ではないか
• 新製品・新サービスや既存事業の拡大が寄与しているか
• 事業環境に変化が起きているか

前年同期比は便利な数字ですが、成長の理由までは教えてくれません。

🧭 業績条件を通過した後は内容とチャートを調べる

僕はSBI証券で、時価総額500億円以下かつ年初来高値を更新した銘柄を絞り込んだ後、株探で売上高と営業利益を確認しています。

業績条件を通過した銘柄については、主に次の内容を調べます。

• 業績や事業環境を大きく変える材料（ビッグチェンジ）があるか
• 市場や事業に成長余地があるか
• 株価の上昇基調が維持されているか

条件を通過した銘柄は、業績が伸びた理由や成長余地、チャートを確認し、自分の投資基準に合うかを判断します。

✅ まとめ

株探で四半期業績を確認するときは、次の3点を押さえます。

• 3カ月決算で最新四半期と前年同期を比較する
• 売上高10％以上、営業利益20％以上かを確認する
• 経常利益も同じ方向に伸びているかを補助的に確認する

ファブリカホールディングスの例では、売上高と営業利益が足切り条件を通過し、経常利益も同じ方向に伸びていました。

まずは気になる銘柄を株探で確認し、売上高10％以上、営業利益20％以上の条件に当てはめてみてください。条件を通過したら、業績が伸びた理由やビッグチェンジ、チャートを調べ、新高値ブレイク投資の候補を絞り込んでいきましょう。

📚 参考元

• 株探「ファブリカホールディングスの決算」
  参照箇所：「3ヵ月決算【実績】」に、売上高・営業利益・経常利益と前年同期比が掲載されています。
• 株探ヘルプ「決算：業績推移（通期／3ヵ月決算／他）」
  参照箇所：株探の決算ページにおける通期業績と「3ヵ月決算【実績】」の表示内容が説明されています。
• 中小企業庁「『損益計算書』って、何ですか？」
  参照箇所：経常利益は、営業利益に営業外収益を加え、営業外費用を差し引いて計算すると説明されています。
• ファブリカホールディングス「2026年3月期 通期決算発表を行いました」
  参照箇所：2026年3月期の決算発表日と決算短信へのリンクが掲載されており、売上高・営業利益・経常利益の一次情報を確認できます。

⚠️ 免責事項

当ブログで提供する情報は、運営者個人の見解や投資記録であり、特定の金融商品の売買を推奨または勧誘するものではありません。株式投資は元本を割り込むリスクがあります。投資に関する最終的な意思決定は、ご自身の責任で行ってください。当ブログの情報をもとに行った投資判断によって生じた損失等について、当ブログでは責任を負いかねます。

キオクシアホールディングス（285A）をSBI証券で「まずは1株だけ」買おうとしたとき、通常の現物注文画面では、100株単位での注文になります。

結論として、キオクシアを1株から買う場合は、S株（単元未満株）注文画面を使います。この記事では、PC画面とスマホアプリの例を使いながら、注文画面の違いを整理します。

🪙 キオクシアはSBI証券のS株で1株から買える？

キオクシアホールディングス（285A）は、SBI証券のS株注文画面から買付できます。

日本株は基本的に100株単位（1単元）で売買されます。
そのため、通常の現物注文画面では、株数の入力も100株単位になります。

一方、SBI証券にはS株（単元未満株）という仕組みがあります。
S株を使うと、通常の100株単位ではなく、1株単位で注文できます。

キオクシアのように1株あたりの株価が大きい銘柄でも、100株単位より投資額を抑えやすいのがS株の特徴です。

通常注文画面とS株注文画面の違いを整理すると、以下のようになります。

ポイントは、キオクシアを1株で買うには、通常の現物注文画面ではなくS株注文画面を使うという点です。

🔢 通常の現物注文画面ではキオクシアは100株単位になる

まず、PCの通常注文画面から見ていきます。

キオクシアの個別銘柄画面から「現物買」を押すと、通常の現物注文画面が開きます。

この画面では、売買単位：100と表示されています。
これは、100株単位で注文する通常の現物注文画面という意味です。

1株だけ買いたい場合は、この通常注文画面から単元未満株注文へ切り替えます。

PCの場合、通常の現物注文画面の中に「単元未満株注文」というリンクがあります。

PCでは、通常注文画面内の「単元未満株注文」リンクから、S株注文画面へ切り替えます。

つまり、1株で注文するには、注文画面そのものをS株用に切り替える必要があります。詳しい流れを次で整理します。

🖥️ PCでキオクシアをS株注文する流れ

PCでの手順を整理します。

1. キオクシアの個別銘柄画面から「現物買」を押す
2. 通常の現物注文画面が開く（この時点では売買単位100株）
3. 画面内の「単元未満株注文」リンクを押す
4. S株注文画面に切り替わる
5. 株数を入力する（売買単位：1株、1〜99株の範囲）
6. 価格は「成行」になる（指値は使えません）
7. 預り区分（特定／一般／NISA）を選ぶ
8. S株取引ルールの同意欄を確認する
9. 注文確認画面で内容をチェックして発注する

ここで押さえておきたいのは、通常の100株注文画面とS株注文画面は別画面という点です。

同じ「現物買」から入っても、S株注文画面に切り替えているかどうかで、注文単位が変わります。

📱 スマホアプリでキオクシアをS株注文する流れ

スマホアプリ（SBI証券 株アプリ）では、PCのようにリンクを押すのではなく、画面上の「S株」チェックで切り替えます。

キオクシアの銘柄画面から「現物買」に進むと、まず通常の現物買注文画面が表示されます。
この状態では、売買単位は100株単位です。

キオクシアを1株単位で注文したい場合は、画面上部の「S株」にチェックを入れます。

「S株」にチェックを入れると、注文画面がS株買（注文入力）に切り替わり、1株単位で注文できるようになります。

違いを整理すると、以下のとおりです。

スマホアプリでは、「S株」にチェックを入れているかどうかで、通常の100株注文なのか、1株単位のS株注文なのかが変わります。

S株注文画面に切り替わったら、株数、預り区分、取引パスワードなどを入力して発注します。

⏱️ SBI証券のS株は注文後すぐに約定するとは限らない

S株は1株から注文できる便利な仕組みですが、通常の現物取引とは約定ルールが違います。

特に確認したいのは、S株はリアルタイム取引ではなく、決められた時間に約定するという点です。

SBI証券の公式情報では、東証銘柄のS株について、注文時間と約定タイミングが以下のように説明されています。

たとえば夜にキオクシアのS株を注文した場合、約定は翌営業日の朝になります。

注文直後に保有株へ反映されていなくても、それは仕様どおりです。反映が見当たらないときは、まず自分の注文時間と上表の約定タイミングを照らし合わせ、それでも不明なら注文照会画面で注文状況を確認する、という流れになります。

🔎 S株注文で確認しておきたい注意点

S株を通常の現物取引と同じ感覚で使うと、戸惑いやすいポイントがいくつかあります。細かい制度の話には踏み込みすぎず、実際に注文するときに確認したい点だけ整理します。

• 価格は成行のみ：S株は指値注文ではありません。約定価格は、注文時間ごとに決められたタイミングの価格で決まります。
• 注文訂正はできない：出したS株注文の訂正は受け付けられません。株数などを変えたい場合は、いったん取消してから再発注します。
• 注文が失効する場合がある：前場始値で約定しなかった注文は後場始値へ回り、そこでも成立しないと失効します。
• 同一銘柄の注文制限：同一取引日・同一預り区分では、同一銘柄について、買い・売りそれぞれ1件までの注文になります。

いずれもSBI証券の取引ルールに沿った内容です。詳細は記事末尾の参考元で確認できます。

🧠 1株から買えることと投資判断は分けて考える

この記事は、キオクシアの銘柄分析ではなく、SBI証券でS株注文する方法を整理する記事です。

1株で買えると、100株単位より必要な投資額は抑えやすくなります。ただ、実際に買うタイミングや株数は、チャートや自分の資金量を見ながら決めたい部分です。

キオクシアは1株でも投資額が大きくなりやすいため、S株で買う場合でも、以下の点は先に決めておくと動きやすくなります。

• 何株まで買うか
• どの価格帯で買うか
• どこを割ったら損切りするか

記事執筆時点のチャートを見る限り、キオクシアは強い上昇が続いていた局面から、いったん調整を挟んでいるように見えます。

そのため、S株で1株から買えるとしても、注文前に投資額と損切りラインを決めておくと、判断がブレにくくなります。

キオクシアを成長株としてどう見るかについては、キオクシアの成長株分析記事で整理しています。

また、単元未満株をポジション調整や分割売却に使う考え方は、単元未満株の活用記事で書いています。

✅ まとめ

キオクシアをSBI証券で1株から買う場合、確認したいポイントは以下の3つです。

• 通常の現物注文画面では100株単位になる
• 1株で注文する場合は、PCなら「単元未満株注文」、スマホなら「S株」チェックを使う
• S株はリアルタイム約定ではなく、注文時間によって約定タイミングが変わる

S株は、キオクシアのように100株単位では投資額が大きくなりやすい銘柄でも、投資額を調整しやすい仕組みです。

そのうえで、何株まで買うかと損切りラインは、注文する前に自分なりに決めておくと動きやすくなります。自分の資金と方針に合わせて決めてください。

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📚 参考元

• SBI証券「S株（単元未満株）」
  参照箇所の要約：S株の注文手順として、個別銘柄画面から現物買へ進み、注文入力画面で「単元未満株注文」をクリックして切り替える流れが説明されています。単元未満株注文では株数1〜99株を入力する旨も記載されています。
• SBI証券「単元未満株（S株）取引ルール」
  参照箇所の要約：S株の注文時間と約定タイミング、注文価格が「成行」と表示されること、注文訂正ができないこと、注文が失効する場合があること、同一銘柄の注文制限などが説明されています。

⚠️ 免責事項

当ブログで提供する情報は、僕個人の見解や投資記録であり、特定の金融商品の売買を推奨または勧誘するものではありません。株式投資は元本を割り込むリスクがあります。投資に関する最終判断は、ご自身の判断と責任で行ってください。当ブログの情報をもとに行った投資判断によって生じた損失等について、当ブログでは責任を負いかねます。

2026年6月の月次報告です。

6月の日経平均株価は、前月末比で+3,732円82銭（+5.62％）となり、月末終値は70,062円32銭でした。日経平均プロフィルの指数リポートでは、AI・半導体関連株の上昇継続や、米国とイランの戦闘終結合意による投資家心理の改善などが相場を支えたとされています。

僕のポートフォリオ全体は総資産¥9,653,352となり、前月比では+¥384,330（+4.15％）で着地しました。

6月は、5月に新規エントリーした銘柄の一部を損切りし、個別株のポジションを大きく整理した月でした。日経平均はAI・半導体関連株を中心に上昇した一方で、僕が主に狙っている中小型の成長株はやや伸び悩んだ印象がありました。

🗺️ 資産状況サマリー（2026年6月末時点）

総資産：¥9,653,352（前月比 +4.15％）
含み益（現物株・SBI＋松井合算）：+¥264,572

6月は個別株の売却に加えて、勤め先からの賞与の影響もあり、現金比率が18.1％から31.8％まで上昇しました。NISA（ETF＋投信）は前月比でほぼ横ばいでした。

⚔️ 6月の売買記録

売却7件：確定損益-¥202,672

6月の確定損益合計：-¥202,672

6月は、5月に買い付けた銘柄を中心に売却しました。

損失額が大きかったのは、くすりの窓口（5592）の-¥71,082（-23.85％）、カウリス（153A）の-¥45,000（-21.42％）、ジェイドグループ（3558）の-¥43,960（-27.48％）です。

アイビス（9343）は、5月買付分の一部を6月4日に売却しました。その後、6月10日に100株を買い直しています。

買付2件：カウリスとアイビスを買付

6月は、カウリス（153A）とアイビス（9343）を買い付けました。

カウリス（153A）は6月1日に買い付けましたが、6月4日に売却しました。
アイビス（9343）は6月10日に100株を買い付け、6月末時点では合計300株を保有しています。

📊 6月末のポートフォリオ

含み益TOP5

松井証券で保有しているポート（7047）が、6月末時点でも含み益トップとなりました。
SBI証券の現物特定口座では、多摩川HD（6838）、QLS（7075）、グローバルキッズ（6189）が上位に入っています。

SBI証券 現物特定口座

6月末時点のSBI証券の現物特定口座は以下です。

合計：評価額¥1,645,446　含み益+¥94,172（+6.07％）

6月末時点では、SBI証券の現物特定口座は9銘柄となりました。
5月末時点では13銘柄を保有していたため、6月は保有銘柄数を絞った形です。

SBI証券 NISA・信用・投資信託

6月末時点のSBI証券のNISA・信用・投資信託は以下です。

NISA・投資信託部分は、6月末時点でも含み益を維持しています。
個別株では損切りが多かった一方で、NISA・投資信託部分が資産全体を下支えする形になりました。

松井証券

松井証券では、引き続きポート（7047）を200株保有しています。

ポート（7047）は、5月末時点の含み益+¥170,200から、6月末時点では+¥170,400となりました。前月から大きな変化はありません。

🎯 7月の確認ポイント

6月は、5月に買い付けた銘柄の一部を売却し、個別株の保有銘柄数を減らしました。

7月は、以下の点を確認していきます。

新高値ブレイク銘柄を狙う余力の確保

6月は個別株を整理したことで、次の新高値ブレイク銘柄を狙う余力は増えました。

一方で、日経平均がAI・半導体関連株を中心に上昇するなか、僕が主に狙っている中小型成長株では、すぐに買いたいと思える銘柄は多くありませんでした。

7月は、中小型成長株にも資金が広がってくるかを確認しながら、年初来高値更新、業績成長、ビッグチェンジ、チャート形状がそろう、新高値ブレイク投資に当てはまる銘柄を探していきます。

僕の投資手法については、過去記事の「【テクノファンダ入門】新高値ブレイク×分散戦略」でも整理しています。

アイビスの再エントリー後の管理

アイビス（9343）は、6月4日に一部を損切りしたあと、6月10日に100株を買い直しました。

6月末時点では300株保有で、含み損益は-¥14,400（-5.99％）です。
取得単価から10％を超える下落にはまだ達していませんが、チャートが崩れるかどうかは引き続き確認対象です。

損切り後の銘柄選別

6月は、くすりの窓口、ジェイドグループ、Sapeet、カウリスなどを損切りしました。

特に、くすりの窓口、ジェイドグループ、カウリスは損益率が-20％を超えています。
取得金額から10％を超えて下落した場合は損切りを検討する方針ですが、6月はその判断が遅れた銘柄もありました。

7月以降は、損益率が-10％前後に達した時点で、チャート形状や投資シナリオを確認し、撤退判断を早められるかが課題になりそうです。

✅ まとめ

2026年6月の総資産は¥9,653,352となり、前月比では+¥384,330（+4.15％）でした。

6月は確定損益はマイナスとなりましたが、個別株のポジションを整理し、現金比率が高まった月でした。

6月のポイントは以下です。

• 確定損益は-¥202,672
• 5月に買い付けた銘柄を中心に売却し、個別株の保有銘柄数を整理
• 個別株の売却と勤め先からの賞与の影響により、現金比率は18.1％から31.8％へ上昇
• NISA・投資信託部分は含み益を維持し、資産全体を下支え

7月の相場がどう動くかは分かりませんが、引き続き、新高値ブレイク投資に当てはまる中小型成長株を探していく方針です。

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⚠️ 免責事項

当ブログで提供する情報は、僕個人の見解や投資記録であり、特定の金融商品の売買を推奨または勧誘するものではありません。株式投資やその他の投資には、元本を割り込むリスクがあります。投資に関する最終的な判断は、ご自身の責任で行ってください。当ブログの情報に基づいて生じたいかなる損害についても、運営者は責任を負いかねますので、あらかじめご了承ください。

新高値ブレイクで買ったものの、結果的にそこが天井のようになってしまう。
新高値ブレイク投資を続けていると、こうした場面に出会うことがあります。

ただ、失敗の原因は「高値で買ったこと」だけとは限りません。僕は、業績成長・上昇した理由・ビッグチェンジ・チャート・出口戦略を分けて確認することが大切だと考えています。

この記事では、新高値ブレイク投資で失敗しやすい理由を7つに整理します。

🧭 新高値ブレイク投資の失敗は「高値で買ったから」だけではない

新高値ブレイク投資は、主に株価が年初来高値を更新した銘柄に注目する投資手法です。

一見すると、「すでに上がった株を買う」ように見えるため、初心者のうちは怖く感じるかもしれません。

ただ、僕が実践している新高値ブレイク×成長株投資では、単に株価が高値を更新したから買うわけではありません。

僕が見ているのは、主に以下のようなポイントです。

新高値ブレイクで失敗する場合、単に「高値で買ったから」というよりも、高値を更新した背景や、その後のリスク管理を十分に確認できていなかった可能性があります。

新高値ブレイク投資の基本的な考え方は、以下の記事でも整理しています。

【テクノファンダ入門】新高値ブレイク×分散戦略｜投資初心者向けの中期トレード術

DUKE。さんの新高値ブレイク手法をベースに、初心者でも実践しやすい“テクノファンダ×分散”戦略を紹介します。

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🧾 新高値ブレイク投資で失敗しやすい7つの理由

この記事では、以下の7つに分けて整理します。

それぞれ詳しく見ていきます。

🔍 理由1：新高値を更新した理由を確認していない

新高値ブレイクで最初に確認したいのは、なぜ株価が高値を更新したのかです。

同じ新高値更新でも、背景はさまざまです。

僕は、新高値を更新した事実そのものよりも、「何で上がったか」を重視しています。

たとえば、好決算を出したあとに、追加材料なしでじわじわ買われて高値を更新するパターンは、業績への評価が進んでいる可能性があります。

一方で、株式分割や優待新設、増配、自社株買いなどをきっかけに急騰した場合、それだけで企業の成長力が大きく変わったとは限りません。

もちろん、これらの材料がすべて悪いわけではありません。
ただ、僕の新高値ブレイク×成長株投資では、材料そのものよりも、業績成長や市場評価の変化につながるかを確認するようにしています。

この「何で上がったか」という視点については、以下の記事で詳しく整理しています。

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「新高値ブレイクで買ったのに反落した」という失敗の原因は、ブレイクを引き起こしたカタリスト（きっかけ）の質を見ていないことにあります。決算起点・分割や優待などの需給要因・テーマ株の3分類で信頼度を整理し、AIが重視する出来高についての筆者の見解も共有します。

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📊 理由2：業績成長の裏付けが弱い

新高値ブレイクで失敗しやすい理由の2つ目は、株価の強さだけを見て、業績成長を確認していないことです。

僕の投資手法では、以下を足切り条件にしています。

株価が年初来高値を更新していても、売上や営業利益が伸びていない場合、僕の投資対象としては優先度が下がります。

新高値ブレイク×成長株投資で見たいのは、株価の強さと業績成長が重なっている状態です。

たとえば、株探では「銘柄ページ ＞ 決算タブ ＞ 3ヵ月決算【実績】」を見ると、直近四半期の売上高や営業利益が前年同期比でどれくらい伸びたかを確認できます。

ここで確認したいのは、単に黒字かどうかではありません。
株価が高値を更新している事実だけでなく、直近四半期の数字にも成長の裏付けがあるかを見ています。

僕の場合は、以下のように確認しています。

• 売上高が伸びているか
• 営業利益が売上以上に伸びているか
• 一時的な利益ではなく、本業の成長が見えるか
• 次の決算でも成長が続きそうか

このあたりを確認しておくと、株価の強さだけでなく、業績面からも買う理由があるかを整理しやすくなります。

🧩 理由3：ビッグチェンジではなく、一時的な材料で買っている

理由1では「何で上がったか」を確認しました。その次に見たいのが、その上昇理由が一時的な材料なのか、それとも市場評価が変わるビッグチェンジなのかという点です。

ビッグチェンジには、たとえば以下のようなものがあります。

一方で、材料が出たからといって、それがすぐに業績へつながるとは限りません。

テーマ性は、新高値ブレイクの後押しになることがあります。

ただし、市場で話題のテーマに乗っているだけでは、業績への影響まで説明できるとは限りません。
そのテーマが売上や利益にどうつながるのかを確認しないまま買うと、期待先行の値動きに振り回される可能性があります。

僕はテーマを見るとき、テーマ名そのものよりも、数字に表れる筋道があるかを確認するようにしています。

具体的には、以下の点を見ています。

• そのテーマが事業にどう関係するか
• 売上や利益に反映される可能性があるか
• 市場の期待値だけが先行していないか
• チャートが崩れたときに撤退できるか

テーマ性の評価は、AIを使って整理することもあります。
以下の記事では、テーマ株を評価するためのプロンプトを紹介しています。

新高値銘柄の「上昇理由」をAIで特定！ 2026年注目テーマとの関連度を判定する方法

新高値ブレイクした銘柄、なぜ上がったか即答できますか？ 2026年の注目テーマ（AI・半導体など）との関連度をGeminiで判定するプロンプトを公開。5銘柄の検証結果付き。

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⚖️ 理由4：短期急騰後にリスクリターンを見ずに買っている

新高値ブレイク投資では、株価が高値を更新したあとも上昇が続く可能性を見ます。

ただし、短期間で大きく上がった直後は、リスクリターンを慎重に確認したい場面です。
直近の支持線や押し目の目安となる価格帯から離れている場合、想定どおりにいかなかったときの下落幅が大きくなりやすいためです。

そのため、短期急騰後に入る場合は、エントリー前に「どこで撤退するか」を確認しておきたいところです。

たとえば、以下のような状態です。

僕は、業績成長やビッグチェンジを踏まえて強気に評価できる銘柄であれば、年初来高値更新後に翌営業日の始値成行で買うことがあります。

一方で、短期で急上昇している銘柄は、押し目を待つこともあります。

ここで大切なのは、銘柄評価とエントリー判断を分けることです。

良い銘柄に見えるからといって、どの株価位置でも買ってよいとは限りません。
また、投資仮説が十分に固まっていない場合は、無理に入らず、撤退ラインや次の確認材料を整理してから判断するようにしています。

この考え方は、以下の記事で詳しく整理しています。

成長株投資のエントリー判断｜A評価でも買わない、C評価でも小さく入る理由

成長株投資のエントリー判断で迷う人向けに、銘柄評価とリスクリターンを分ける考え方を解説。A評価でも待ち、C評価でも小さく入る判断基準を整理します。

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📅 理由5：本決算前のリスクを軽く見ている

僕のように成長株を新高値ブレイクで買う場合、特に注意したいのが本決算前後の値動きです。

1Q〜3Qの決算では、通期計画に対する進捗率である程度判断しやすい面があります。

一方で、本決算では、来期の会社計画が発表されることがあります。
ここで市場の期待を下回ると、今期の実績が良くても売られることがあります。

僕自身も、この本決算の見方を甘く見て、持ち越しで失敗した経験があります。

本決算では、実績だけでなく来期予想も評価対象になります。
会社計画や市場の受け止め方によって、株価が大きく動くことがあります。

こうした経験から、僕は最近、次の四半期が本決算にあたる場合は、決算前の上昇局面などで、一部または全部の利確を検討するようにしています。

本決算持ち越しの失敗談は、以下の記事で詳しく書いています。

成長株の決算持ち越しで失敗した話──本決算シーズンの立ち回りと反省

成長株を本決算に持ち越して失敗した実体験を振り返ります。キッズスターで2日連続ストップ安、マクアケで含み益を溶かした事例をもとに、ガイダンス発表前後の立ち回りや100株投資家ならではのポジション管理の考え方を整理しました。

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✂️ 理由6：損切り条件が曖昧なまま入っている

新高値ブレイク投資で避けたいのは、買ったあとに下がってから、どうするかを考え始めることです。

株価が下がっている最中は、冷静な判断が難しくなります。

そのため、買う前にある程度、撤退条件を決めておきたいです。

僕が見ている損切りの目安は、主に以下です。

損切りは、単に株価が何％下がったかだけで判断するものではありません。

僕は、取得金額からの下落率・ボックス・トレンド・投資仮説を組み合わせて見ています。

たとえば、買値から10％超下がっていなくても、チャート上の重要な支持線を割った場合は、見方を変えることがあります。

反対に、含み益が大きく乗っている銘柄では、多少の調整を許容することもあります。

大切なのは、エントリー前に「どこで見方を変えるか」を考えておくことです。

売り時や損切りの考え方は、以下の記事でも整理しています。

【成長株の売り時】利益を最大化する出口戦略｜新高値ブレイク後の実践的分析フレームワーク

新高値ブレイクで買った株、いつ売る？ 本記事では、成長株投資における利益確定（利確）と損切りの具体的なタイミングを解説。「株価の過熱感」や「決算の期待値」から最適な売り時を見極める、実践的な出口戦略を紹介します。

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📤 理由7：利確ルールがないまま保有を続けている

新高値ブレイク投資では、損切りだけでなく利確も難しいです。

新高値を更新するような強い銘柄は、想定以上に上昇することがあります。
その一方で、期待が後退すると、短期間で大きく下がることもあります。

僕自身、利確ルールはまだ改善中です。

現時点では、以下のような基準を試しています。

ここで注意したいのは、PERを買い判断の中心に置いているわけではないことです。

僕は、低PERだから割安と判断して買うことは基本的にしません。
ただし、過去PER推移と比べて現在のPERがかなり高い位置にある場合は、利確を考える補助材料として見ることがあります。

また、株価が短期で大きく上がり、25日移動平均線から大きく乖離している場合も、反動に備えて一部利確を検討します。

利確は、今も試行錯誤している領域です。
だからこそ、最初から完璧なルールを作ろうとするより、自分の失敗を振り返りながら改善していく姿勢が現実的だと感じています。

📋 新高値ブレイクで買う前に確認したいチェックリスト

ここまでの内容を、買う前のチェックリストとして整理します。

新高値ブレイク投資では、買う前にすべてを正確に判断することは難しいです。

ただ、買う前にこのチェックリストを見るだけでも、少なくとも「何となく上がっているから買う」という状態は避けやすくなります。

僕の場合、特に重視しているのは以下です。

• 年初来高値更新
• 売上高10％以上・営業利益20％以上の成長
• ビッグチェンジ
• チャートが崩れていないこと
• 損切り条件が見えていること

新高値を更新した銘柄を見つけたら、まずはこのあたりを確認するようにしています。

なお、こうした確認項目をAIで整理する方法については、以下の記事でまとめています。

新高値ブレイク銘柄をAIで判定 ── 5項目スコアリングと執行制約の設計記録

新高値ブレイク×成長株投資に特化したAIエントリー判断プロンプトの設計記録。AIに止められて+10%を逃した失敗から、5項目スコアリング・執行制約・ボラティリティ基準など7段階の改善を経て作り上げたプロンプト全文を公開します。

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✅ まとめ

新高値ブレイク投資は、高値で買うから危険という単純な話ではありません。

僕は、失敗を減らすために以下の3つを意識しています。

• 新高値を更新した理由を見る
  好決算なのか、テーマ性による期待なのか、一時的な材料なのかを確認します。
• 業績成長とビッグチェンジを確認する
  売上高10％以上、営業利益20％以上の成長に加えて、市場評価が変わる材料があるかを見ます。
• 買う前に出口を考えておく
  損切り条件、本決算前の対応、利確の目安をあらかじめ整理しておきます。

新高値ブレイク投資では、失敗を完全になくすことは難しいです。
ただ、買う前の確認項目を持っておくことで、同じような失敗を繰り返す可能性は下げられると考えています。

📌 次におすすめの記事

新高値ブレイク投資で失敗を減らすには、今回の7項目のうち、特に重要な部分を少しずつ深掘りしておくと理解しやすいです。

特に、以下の記事はあわせて読むと理解しやすいと思います。

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新高値ブレイク投資で失敗する原因とは？「何で上がったか」を見極める判断基準

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今回は、AI・半導体相場で主役になっているキオクシアを、僕が使っているAI評価プロンプトで分析してみました。

僕の主戦場は、時価総額500億円以下の中小型成長株です。キオクシアのような超大型テーマ株は、本来の投資対象とは違います。

それでも、成長株評価プロンプトに通すと予想以上にA評価が多く並びました。この記事では、キオクシアの決算要約、AI評価、そして追加確認によってバリュエーション評価が変わった流れを整理します。

🧭 キオクシアをAI分析してみようと思った理由

最初に書いておくと、キオクシアは僕の普段のスクリーニング対象ではありません。

僕が主に探しているのは、まだ注目度が高すぎず、これから新高値を取りにいくような中小型成長株です。
一方で、キオクシアは時価総額の規模も注目度も大きく、僕の通常の投資対象とはかなり違います。

それでも今回取り上げた理由は、主に以下の3つです。

• AI・半導体相場の主役になっている銘柄だと感じたこと
• 相場全体の温度感を見るうえで無視しにくいこと
• 自分の成長株評価プロンプトをキオクシアで試したかったこと

日足チャートを見ても、4月以降に株価が大きく上昇しており、相場の中で強い注目を集めていることが分かります。

僕の主戦場である中小型成長株とは違う銘柄ですが、これだけ強い値動きが出ているなら、決算面でどのように評価されるのか確認したくなります。

そこで今回は、僕が普段使っているAI評価プロンプトをキオクシアに使ってみました。
普段とは違うタイプの銘柄を同じ評価フレームに通すことで、プロンプトがどの項目を重視しやすいのか、評価項目の意味も見えやすくなると考えています。

なお、前回のキオクシア関連記事では、単元未満株での買い方や、値がさ株への向き合い方を整理しています。

キオクシアのような値がさ株にどう向き合う？ 単元未満株で考える買い方と売り方

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🤖 今回使った2つのAIプロンプト

今回の分析では、2つのプロンプトを使いました。

まず決算要約プロンプトで、キオクシアの事業内容や決算の特徴を整理しました。
そのうえで、成長株ファンダメンタルズ評価プロンプトに通し、僕の投資スタイルに近い観点でA〜D評価を出しています。

決算要約プロンプトについては、以前こちらの記事で整理しています。

【無料AI決算分析】ChatGPT・Gemini・Claude・Copilotを比較！ 任天堂で試したら「性格の違い」が見えてきた

ChatGPT、Gemini、Claude、Copilotの無料プランで任天堂の決算を分析。同じプロンプトを使って「テーマ判定」と「業績進捗の読み解き」を比較検証しました。各AIの得意・不得意が明らかに。

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成長株ファンダメンタルズ評価プロンプトについては、以下の記事で紹介しています。

【新高値ブレイク投資】成長株のファンダメンタルズをAIでA-D採点するプロンプト ―― ほぼ日（3560）で実例検証

新高値ブレイク×成長株投資のために自作した、ファンダメンタルズをA-D採点するAIプロンプトを全文公開します。決算資料を読み込ませて7項目（売上成長・EPS・利益率・収益の質・CF・バリュエーション・成長ドライバー）で評価する仕組みで、ほぼ日（3560）2026年8月期中間決算の採点結果も実例として共有します。

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なお、今回のAI出力全文や補足調査の内容は、以下のGensparkリンクから確認できます。

Genspark – Your All-in-One AI Workspace

Genspark is your all-in-one AI workspace. Slides, docs, images, video, code, and design — all in one place. Try free tod…

www.genspark.ai

この記事では、全文をそのまま掲載するのではなく、投資判断に関係しそうな要点と、追加質問によって評価が変わった部分を中心に整理しています。

🏢 決算要約で見えたキオクシアの特徴

まずは、決算要約プロンプトで見えたキオクシアの特徴を整理します。

NAND型フラッシュメモリに集中した企業

キオクシアは、NAND型フラッシュメモリを中心とする企業です。
NAND型フラッシュメモリとは、電源を切ってもデータが消えない記憶用の半導体です。SSDやスマートフォンのストレージなどに使われます。

キオクシアは、SSDなどのストレージ向け製品の比率が大きく、事業構造としては多角化企業というより、メモリ市況に大きく影響される集中型企業と見ています。

特に現在は、AIデータセンター向けのSSD需要との関係が強くなっています。
AIサーバーでは大量のデータを扱うため、高速・大容量のストレージ需要が増えています。この流れが、キオクシアへの注目につながっていると考えられます。

売上・利益は大きく伸びている

決算数値を見ると、売上・利益ともに大きく伸びています。

売上・利益ともに大きく伸びており、特に営業利益の改善が目立ちます。

さらに、2027年3月期第1四半期については、営業利益1兆2,980億円の予想が出ています。
前期1年分の営業利益を、今期は第1四半期だけで上回る見込みということになります。

この数字だけを見ると、超大型株でありながら高い成長率を示していると感じます。

収益モデルはフロー型

一方で、収益の質を見ると、キオクシアの性格はかなりはっきりしています。

• ストック比率：0％（推計）
• フロー比率：100％（推計）

キオクシアは製品販売が中心で、サブスク型や継続課金型のような積み上がる収益モデルではありません。
つまり、典型的なフロー型収益の企業です。

フロー型は、需要が追い風になったときに利益が一気に伸びる爆発力があります。
今回のキオクシアは、まさにその爆発力が出ている局面だと見ています。

🧪 成長株評価プロンプトでは、予想以上にA評価が多かった

ここからが今回の記事の本題です。

キオクシアを成長株ファンダメンタルズ評価プロンプトに通したところ、初回AI評価は以下のようになりました。

総合評価を除く7項目のうち、6項目がA評価でした。
D評価だったのは、業績の安定性・予測可能性だけです。

これは、僕にとって予想以上の結果でした。
僕はもともと、キオクシアを成長株として見ていたわけではありません。AI・半導体相場の主役になっている超大型テーマ株という認識でした。

それでも、成長株評価プロンプトに通すと、売上成長率、EPS成長（1株あたり利益の成長）、営業利益率、キャッシュフロー、成長ドライバーでA評価が並びました。

🚀 キオクシアに見えた成長株的な強さ

今回見えてきたのは、「超大型株なのに、成長株評価に当てはまる項目が多かった」ことです。

キオクシアは、普段見ている中小型成長株とは規模も注目度も大きく違います。
それでも、数字だけを見ると、以下のような特徴があります。

• 売上収益が前年比＋37.0％
• EPS成長が大きい
• 営業利益率が大幅に改善
• AIデータセンター向け需要という成長ドライバーがある
• 株価も強い上昇トレンドを形成している

もちろん、これだけで「キオクシアは純粋な成長株」と断定するつもりはありません。
NAND市況の追い風が大きく効いている面もあります。

ただ、超大型テーマ株でありながら、小型成長株のような伸び方をしている。
ここは、今回分析してみて印象に残った点です。

🧮 AIへの追加質問で、バリュエーション評価はAからCに変わった

今回、特に重要だと感じたのがバリュエーション評価です。

初回AI評価では、バリュエーションはAでした。
その根拠として、AIは「2027年3月期予想EPSを用いるとPERは8〜9倍台」と説明していました。

ただ、この時点では、そのPERのソースが明示されていませんでした。
そこで追加で質問し、根拠を確認しました。

すると、ソースとして出てきたのがQUICK Money Worldの記事です。

キオクシアHD株、PER8倍台に　27年3月期予想ベースで

キオクシアホールディングス（285A）株式の株価収益率（ＰＥＲ）が、2027年３月期（今期）の業績予想ベースによる算出で１ケタ台に切り下がる。キオクシアＨＤは５月15日大引け後に26年３月期連結決算（国際会計基準、ＩＦＲ

moneyworld.jp

この記事では、2027年3月期予想EPSを5,131円とし、5月15日終値44,450円をもとに、5月18日基準値ベースでPER8.6倍と試算しています。
ただし、これは日経予想に基づくQUICK試算であり、株価の時点にも注意が必要です。

MoneyWorldの記事では、以下のような整理になっています。

PER8.6倍という数字は、5月中旬時点の株価水準を前提にしたものです。
その後に株価が上昇していれば、同じ予想EPSを使ってもPERは当然高くなります。実際、現在の株価水準で見ると、PERは18倍前後まで上がっています。

この追加確認を踏まえて、AI自身が再評価した結果、バリュエーションはAからCに変わりました。

初回評価ではAだったものが、ソースと前提株価を確認したことでCに変わりました。
AIの評価を見るときは、点数だけでなく、根拠となる数字の時点や前提も確認する必要があります。

⚖️ Aが並ぶ中で、CとDをどう解釈するか

A評価が多いと、どうしても高評価の項目に目が行きます。
ただ、今回の分析では、むしろCとDをどう解釈するかが重要だと感じました。

バリュエーションCは、上昇余地の否定ではない

成長株では、PER30倍や50倍が高めの目安として意識されることがあります。市場の期待が極端に強い銘柄では、PER100倍以上まで評価されるケースもあります。
ただし、PERは利益の持続性とセットで見る必要があります。

2026年6月23日時点の株価をもとに、MoneyWorld記事で使われていた予想EPS5,131円を使って計算すると、PERは18倍前後になります。

ただし、キオクシアはNAND市況の影響を大きく受ける企業です。
今の利益水準が一時的なピークに近いのか、それともAIデータセンター需要を背景に持続するのかで、PER18倍前後の意味は変わります。

僕としては、バリュエーションCは「割高」というより、今の利益水準の持続性と成長期待のバランスを見たい水準だと受け止めています。

業績安定性Dは、フロー型収益をどう見るかの問題

業績の安定性・予測可能性はD評価でした。

これは、プロンプトの評価基準上、ストック収益比率が低い企業ほど低く出やすい項目です。
キオクシアは、NAND型フラッシュメモリやSSD販売が中心のフロー型収益です。
そのため、基準どおりに評価するとDになりやすいと考えられます。

ここで重要なのは、D評価をそのまま欠点として見るのではなく、収益モデルの特徴として考えることです。

ストック型は安定性に強い一方で、爆発力では劣る場合があります。
フロー型はその逆で、需要や市況が追い風になったときに利益が一気に伸びます。

今回のキオクシアは、まさにフロー型収益の爆発力が出ている局面だと見ています。
問題はD評価だからダメということではなく、この爆発力と不安定性の両面をどう解釈するかです。

📏 僕のキオクシアへの距離感

ここまで分析してきたうえで、僕自身の距離感も整理しておきます。

キオクシアは、僕が普段から積極的に探しにいくタイプの銘柄ではありません。

ただ、今のAI・半導体相場では、キオクシアが中心銘柄の一つになっていると見ています。
相場全体の温度感を見るうえでも、チェックしておきたい銘柄です。

現時点では、すぐに投資するというより、相場全体の動きを見るために確認する段階だと考えています。

もし投資対象として見る場合でも、長期で安定成長を期待する銘柄というより、トレンドの持続性を重視して判断すると思います。

✅ まとめ

今回キオクシアをAI分析してみて、特に印象に残ったのは以下の3点です。

• 超大型テーマ株のキオクシアに、成長株評価Aが予想以上に並んだこと
• 現在の利益水準がどこまで続くかで、PER18倍前後の見方が変わること
• 業績安定性Dは、フロー型収益の爆発力と不安定性をどう見るかの問題だと感じたこと

中小型成長株を中心に見ている僕にとっては、現時点では積極的に投資する段階というより、相場全体の温度感を見るためにチェックしておきたい銘柄です。

📚 参考資料

• Genspark Claude Opus 4.8によるキオクシア決算分析・補足調査
  https://www.genspark.ai/agents?id=a1b0c3aa-a058-4933-a78f-fcff3286a5f5
  要約：キオクシアの決算要約、成長株ファンダメンタルズ評価、PER前提の追加確認、バリュエーション再評価の流れを確認したAI出力。
• QUICK Money World「キオクシアHD株、PER8倍台に 27年3月期予想ベースで」
  https://moneyworld.jp/news/detail?id=210020
  要約：2027年3月期予想EPSを5,131円とし、5月中旬時点の株価水準を前提にPER8.6倍と試算。ただし、日経予想に基づくQUICK試算。
• キオクシアホールディングス IRライブラリー
  https://www.kioxia-holdings.com/ja-jp/ir/library.html
  要約：決算短信、決算説明資料、有価証券報告書などを確認できる公式IRページ。
• キオクシアホールディングス 業績・財務データ
  https://www.kioxia-holdings.com/ja-jp/ir/earnings.html
  要約：売上収益、利益、財務指標などの公式データを確認できるページ。
• 三菱UFJ eスマート証券「キオクシアの好決算でさらに関心が高まる半導体メモリ関連銘柄」
  https://kabu.com/kabuyomu/market/1344.html
  要約：2026年3月期営業利益8,703億円、前年比93％増、2027年3月期第1四半期予想営業利益1兆2,980億円、AIデータセンター向けNAND・SSD需要の背景について解説。

⚠️ 免責事項

本記事は、僕個人の分析や考えをまとめたものであり、特定の銘柄の売買を推奨するものではありません。
記事内のAI評価や数値は、公開情報やプロンプト出力をもとに整理したものであり、将来の株価や業績を保証するものではありません。
投資判断は、ご自身のリスク許容度や投資方針に基づいて行ってください。